АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ЗАО "ТАНДЕР". Дипломная работа 2014 г.

Работа содержит бухгалтерскую отчетность.

ОГЛАВЛЕНИЕ

ВВЕДЕНИЕ. 3

ГЛАВА I. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ.. 6

1.1.   Понятие финансовой устойчивости. 6

1.2. Сравнительный анализ методик оценки финансовой устойчивости. 9

1.3. Анализ платежеспособности предприятия. 16

ГЛАВА II. АНАЛИЗ АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ЗАО "ТАНДЕР"  26

2.1. Характеристика предприятия ЗАО "ТАНДЕР". 26

2.2. Анализ ликвидности и платежеспособности ЗАО "ТАНДЕР" в 2013 году. 34

2.3. Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости. 39

2.4. Анализ платежеспособности ЗАО "Тандер"за 2012-2013 гг. 51

ГЛАВА III. ПРОГНОЗИРОВАНИЕ И ПУТИ УКРЕПЛЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ЗАО "ТАНДЕР". 56

3.1. Разработка модели оптимизации бухгалтерского баланса. 56

3.2. Основные направления улучшения финансового состояния предприятия. 61

ЗАКЛЮЧЕНИЕ. 79

СПИСОК ИСПОЛЬЗованной ЛИТЕРАТУРЫ.. 82

 ВВЕДЕНИЕ

 В процессе экономического анализа изучают финансово-экономическое состояние предприятия и принимают решения по управлению капиталом, денежными потоками, доходами, расходами и прибылью.

Цель анализа — исследовать важнейшие аспекты денежного оборота и принять меры по укреплению финансово-экономического состояния хозяйствующего субъекта. Стабильное финансовое состояние предприятия означает своевременное выполнение обязательств перед его персоналом, партнерами и государством, что предполагает финан­совую устойчивость, нормализацию платежеспособности, кредитоспособности и рента­бельности активов, собственного капитала и продаж.

В процессе финансового анализа выбирают и оценивают критериальные показатели, используя их для принятия обоснованных финансовых и инвестиционных решений с учетом индивидуальных особенностей деятельности хозяйствующего субъекта. Параметры, полученные в результате аналитической работы, должны быть оценены с позиции их соответствия рекомендуемым (нормативным) значениям, а также условиям деятельности конкретного предприятия. Основным объектом изучения является бухгалтерская отчет­ность, а его инструментарием — система аналитических показателей (абсолютных и относительных), характеризующих текущую инвестиционную и финансовую деятельность хозяйствующего субъекта.

Показатели (финансовые коэффициенты), полученные в результате анализа текущей (операционной) деятельности, используют в целях финансового планирования, прогнозирования и контроля.

Все вышесказанное подтверждает актуальность выбранной темы дипломной работы.

Цель дипломной работы состоит в исследовании финансового устойчивости предприятия. В качестве объекта исследования представлен торговый холдинг ЗАО "Тандер".

Комплексный экономический анализ является основным инструментом, позволяющим на современном этапе, произвести оценку финансовой устойчивости предприятия.

Задачами дипломной работы являются:

-              изучение общетеоретических подходов к методике анализа финансовой устойчивости;

-              провести сравнительный анализ методик анализ финансовой устойчивости;

-              проанализировать основные коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость предприятия;

-              дать оценку показателей деловой активности.

-              провести исследование основных параметров деятельности ЗАО "Тандер", изучить основные подходы к управлению предприятием;

-              изучить учетную политику объекта исследования;

-              проанализировать финансово-хозяйственную деятельность ЗАО "Тандер" в исследуемый период;

-              наметить основные направления оптимизации финансово-хозяйственной деятельности ЗАО "Тандер", дать оценку проблемам предприятия, произвести анализ причин текущего положения.

Изменение тех или иных факторов внутренней и внешней среды часто вызывает потребность в корректировке финансовой стратегии и тактики с учетом воздействия этих факторов на финансовое состояние предприятия. Поэтому возникает необходимость многовариантных подходов к оценке последствий возникновения тех или иных ситуаций в хозяйственной деятельности, что должно находить отражение в финансовом анализе.

Принятые на основе финансового анализа управленческие решения можно подвергнуть корректировке в случае изменения базовых обстоятельств.

Финансовый анализ помогает принимать управленческие решения, направленные на укрепление финансово-экономического состояния предприятия в интересах собствен­ников.

Для проведения качественного финансового анализа необходимо:

-              владеть его инструментарием;

-              иметь соответствующее информационное обеспечение;

-              располагать квалифицированным штатом аналитиков.

Следовательно, на базе финансового анализа осуществляют не только оперативное управление производственно-торговым процессом, но и прогнозируют финансовые последствия тех или иных хозяйственных операций, связанных с формированием и регулированием активов и капитала, доходов и расходов, прибыли и рентабельности производства и продаж.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 Проведенный анализ показал, что все негативные процессы, которые были свойственны экономике последних лет отразились на деятельности ЗАО "Тандер", но при этом финансовые показатели предприятия продолжают оставаться стабильными. Для оптимизации деятельности предприятия, а также улучшения показателей финансовой состоятельности нами были предложены меры по управлению дебиторской задолженностью, а также внедрение новой системы бюджетирования. Кроме того, необходимо обратить внимание на процесс формирования финансового результата, что позволит нормализовать а впоследствии и значительно улучшить финансовое состояние ЗАО "Тандер".

В работе было отмечено, что механизм распределения прибыли на предприятии должен строится таким способом, чтобы способствовать созданию условий по наиболее рациональному использованию средств на развитие предприятия, принимая во внимание показатели уровней фондо- и энерговооруженности, оборачиваемости оборотных средств, производительности труда и т.д. Эффективное использование прибыли должно опираться на согласованность действий системы экономических рычагов. Особое значение имеет реализация продукции.

Контроль дебиторской задолженности очень важен, так как состояние расчетов с дебиторами влияет на денежные потоки, на экономику предприятия в целом. Если деньги от дебиторов не поступят вовремя, мы не сможем своевременно рассчитаться с поставщиками, выполнить налоговые обязательства, работа компании серьезно затормозится.

Запаздывание денежных поступлений от дебиторов заставляет привлекать кредитные ресурсы. Однако невозможно все время "сидеть на кредитах". Кредиторская задолженность ухудшает структуру баланса, проценты по кредитам увеличивают себестоимость и соответственно уменьшают прибыль.

Практически каждый субъект предпринимательской деятельности является одновременно и дебитором и кредитором. Именно поэтому в организации должен проводится учет как дебиторской, так и кредиторской задолженности. При выявлении дебиторской либо кредиторской задолженности необходимо совершить все возможные действия, направленные на своевременное истребование либо погашение сумм задолженностей.

Важным условием эффективной работы любой организации является точное и всестороннее комплексное планирование ее хозяйственной деятельности. Для этого в организации составляется прогнозная финансовая отчетность, основная цель построения которой заключается в оценке финансового положения организации на конец планируемого периода. Прогнозная  отчетность может строиться в типовой или укрупненной номенклатуре статей. Точность прогноза в значительной степени определяется качеством экспертных оценок динамики отдельных показателей. На основании анализа данных прошлых периодов прогнозируются статьи баланса и отчета о прибылях и убытках.

В расчетах любой организации определенную долю занимают расчеты в кредит. Крупные организации ведут их одновременно с сотнями дебиторов и кредиторов. Поэтому контролировать динамику расчетов с контрагентами совсем не просто. Еще сложнее ее планировать. Однако справиться с этой задачей – значит обеспечить необходимые средства как для погашения текущих долгов, так и для осуществления важных стратегических планов.

Сформируем общие  рекомендации, позволяющие управлять дебиторской задолженностью. Согласно им необходимо:

-              контролировать состояние расчетов с покупателями по отсроченным (просроченным) задолженностям;

-              по возможности ориентироваться на большее число покупателей с целью уменьшения риска неуплаты долга;

-              следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей: значительное превышение дебиторской задолженности над кредиторской создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных (как правило, дорогостоящих) источников финансирования;

-              предоставлять скидки при досрочной оплате покупателями за поставленный товар.

Особое внимание следует уделить четкому планированию доходов и расходов предприятия, для обеспечения стабильного развития ЗАО "Тандер". Для этого было рекомендовано внедрить систему бюджетирования. В настоящий момент бюджетирование применяется на предприятии формально, то есть бюджет разрабатывается и утверждается, но к сожалению в течении планируемого периода постоянно видоизменяется и это приводит к значительному искажению планируемых показателей.

СПИСОК ИСПОЛЬЗованной ЛИТЕРАТУРЫ

 I. Законодательные и нормативные акты

1. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть 1) от  31.07.1998 № 146-ФЗ (в последней ред. ФЗ от 03.11.2013 № 287-ФЗ) // Собрание законодательства РФ. 03.11.1998. № 31. Ст.3824.
2. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть 2) от  05.11.2000 № 117-ФЗ (в последней ред. ФЗ от 27.11.2013 № 306-ФЗ) // Собрание законодательства РФ. 07.11.2000. № 32. Ст.3340.
3. Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21.11.1996 г. №129-ФЗ (в последней ред. ФЗ от 28.12.2013 № 243-ФЗ) // Собрание законодательства РФ. 25.11.1996. № 48. Ст.5369.
4. Федеральный закон от 11.02.98 г. № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» (в последней ред. ФЗ от 27.12.2012 № 352-ФЗ) // Собрание законодательства РФ. 16.02.1998. № 7. Ст. 785.
5. Приказ Минфина РФ от 29.07.1998 № 34н «Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации» (в последней ред. Приказа Минфина РФ от 26.03.2012 № 26 н) // Российская газета. № 211. 31.13.1998.
6. Приказ Минфина РФ от 27.12.2012 № 153н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» (ПБУ 14/2012)» // Российская газета. № 22. 02.02.2012.
7. Приказ Минфина РФ от 06.13.2012 № 136н «Об утверждении положений по бухгалтерскому учету» (вместе с «Положением по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» (ПБУ 1/2012)», «Положением по бухгалтерскому учету «Изменения оценочных значений» (ПБУ 21/2012)»)  (в ред. Приказа Минфина РФ от 11.03.2012 № 22н) // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. № 44. 03.11.2012.
8. Приказ   Минфина    РФ   от   19.11.2002   №   114н «Об   утверждении
9. Положения по бухгалтерскому учету «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций» ПБУ 18/02»  (в ред. Приказа Минфина РФ от 11.02.2011 № 23н) // Российская газета. № 4. 14.01.2003.
10. Приказ Минфина РФ от 30.03.2001 № 26н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет основных средств» ПБУ 6/01»  (в ред. Приказа Минфина РФ от 27.11.2006 № 156н) // Российская газета. № 91-92. 16.05.2001.
11. Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 № 32н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99 (в ред. Приказа Минфина РФ от 11.11.2013 № 144 н) // Российская газета. № 116-№ 117. 22.06.1999.
12. Приказ Минфина РФ от 31.13.2000 № 94н «Об утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и инструкции по его применению» (в ред. Приказа Минфина РФ от 18.12.2006 № 115 н) // Финансовая газета. № 46-47. 2000.
13. Приказ Минфина РФ от 24.13.2011 № 116н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет договоров строительного подряда» ПБУ 2/2011 (в ред. Приказа Минфина РФ от 11.11.2013 № 144 н) // Бюллетень нормативных актов федеральных органов исполнительной власти. № 49. 11.12.2011.

 II. Монографии, учебники, учебные пособия

1. Балабанов И. Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. — М.: Финансы и статистика, 2007
2. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом?. - М.: Финансы и Статистика, 2012. – 223 с.
3. Банк В.Р. Теория и практика комплексного анализа финансового состояния хозяйствующих субъектов [Текст] : учеб. пособие / В.Р. Банк, А.В. Тараскина ; М.: ЦНТЭП, 2003. — 340 с.
4. Бочаров В. В. Финансовое моделирование. — СПб.: Питер, 2000.
5. Бурцев А.Л. К вопросу о понятии финансовой устойчивости хозяйствующего субъекта [Текст] / А.Л. Бурцев // Evropska Veda XXI Stoleti — 2011 : сб. науч. тр. = science handbook / Evropska Veda. — Praha : Education and Science, 2011
6. Власова В.М. Финансы и статистика: Учебное пособие - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. – 240 с.
7. Гинзбург А. И. Экономический анализ. — СПб.: Питер, 2003
8. Гиляровская Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческого предприятия [Текст] / Л.Т. Гиляровская, А.А. Вехорева. — СПб. [и др.] : Питер, 2012. — 256 с
9.  
10. Дадашев А.З., Черник Д.Г. Финансовая система России: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2006. - 248 с.
11. Ковалев В. В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 2007
12. Ковалев В. В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — М.: Финансы и статистика, 2007.
13. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент – М.: Финансы и статистика, 2012. – 768 с.
14. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - М.: Финансы и статистика, 2007 - 432с.
15. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Учебник для вузов - М.: Финансы и статистика, 2005 – 314 с.
16. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник. - М.: Проспект, 2005. - 320с.
17. Коренченко Р.А. Общая теория организации: Учебник для вузов - М.: ЮНИТИ ДАНА, 2011. – 286 с.
18. Крейнина М. Н. Финансовый менеджмент. — М.: Дело и сервис, 2001.
19. Липсиц И.В. Введение в экономику и бизнес: Учебник – М.: Вита-Пресс, 2001. – 211 с.
20. Лукасевич И.Я. Финансовый менеджмент: Учебник. - М.: Эксмо, 2007
21. Мельник М.В., Герасимова Е.Б. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие. - М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2007
22. Моляков Д.С. Финансы предприятий отраслей народного хозяйства - М.: ФиС , 2004. – 212 с.
23. Павлова Ю.Н. Финансовый менеджмент: Уч. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. - 269 с.
24. Панкратов Ф.Г. Коммерческая деятельность: учеб. – М.: «Дашков и К», 2004. – 504 с.
25. Поршнева А.Г. Основы  и  проблемы    экономики    предприятия. - М.: Финансы и статистика, 2002. - 92с.
26. Пошерстник Н.В. Бухгалтерский учет: Учебно-практичесое пособие. – СПб.: Питер, 2007
27. Пласкова Н.С. Стратегический и текущий экономический анализ: Полный курс MBA. - Учебник. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Эксмо, 2013
28. Равичев С.А., Григорьев С.Э., Протасевич Т.А. Современная экономика. Программа и сборник учебных материалов.- М.: Наталис, 2003. – 156 с.
29. Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учеб. - М.: Новое знание, 2004. – 640 с.
30. Самсонов Н.Ф. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. - М.: ИНФРА-М, 2002. – 495 с.
31. Самсонов Н.Ф. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебное пособие. - М.: Статистика 2001. – 301 с.
32. Селезнева Н.Н., Ионова  А.Ф. Финансовый анализ. М.:Управление , 2013
33. Сергеев И.В. Экономика предприятия. - М.: Финансы и статистика, 2005. – 156 с.
34. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент Учебник для вузов. - М.: Перспектива, 2005. – 425 с.
35. Философова Т.Г. Конкуренция и конкурентоспособность: Учеб. пособие. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. – 271 с.
36. Финансовый менеджмент: Учебник/ под ред. А.М.Ковалевой. – М.: ИНФРА-М, 2005. – 284 с.
37. Финансы организаций (предприятий): Учеб./под ред. Н.В.Колчиной. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006. – 368 с.
38. Философова Т.Г. Конкуренция и конкурентоспособность: Учеб. пособие. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012
39. Хан Д.Планирование и контроль: концепция контроллинга: Пер. с нем..- М.: Финансы и статистика, 2012
40. Шеремет А. Д., Негашев Е. В. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. — М.: ИНФРА-М, 2003.
41. Шеремет А. Д., Сайфулин Р. С. Методика финансового анализа. – М.: Инфра-М, 2005
42. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Финансы предприятий: Учебник - М.: ИНФРА-М, 2004. - 228с.
43. Шим Д. К., Сигел Д. Г. Основы коммерческого бюджетирования / Пер. с англ. — СПб.: Пергамент, 2011.
44. Шим Д. К., Стел Д. Г. Финансовый менеджмент / Пер. с англ. — М.: Филинъ, 2006.
45. Щиборщ К. В. Бюджетирование деятельности промышленных предприятий Рос­сии. — М.: Дело и Сервис. 2011.
46. Энтони Р., Рис Д. Учет: ситуации и примеры / Пер. с англ. — М.: Финансы и статистика, 2003.
47. Энтони Р., Рис Дж. Учет: ситуации и примеры/Пер. с англ. – М.: Финансы и статистика, 2003.

III. Статьи из периодической печати

1. Андреев П.Л. Обеспечение финансовой устойчивости предприятий // Финансы. – 2012. - № 9. – с.49-56.
2. Семенов С.В. Особенности учета прибыли в строительных организациях// Главбух. - 2013. - № 12. - с.12-17.
3. Татаринов И.П., Бюджетирование. Составление и исполнение бюджета, Журнал «Аудит-Финанс», № 4, 2012
4. Логвинова Т.В. Трансформация функций стратегического управления финансами предприятия // Финансовый менеджмент. – 2012. - № 1. - с.14-29.
5. Свиридов Н.В. Комплексное исследование финансового состояния организаций // Финансовый вестник. – 2012. - № 15. - с. 65.
6. Уварова Г., Анташов В. Многофакторный анализ финансового результата // Экономика и жизнь. - 2012. - № 7. – с.32-33.
7. Шмелев Н. Экономические перспективы России//Вопросы экономики. - 2005. - №1.